郴州市金贵银业股份有限公司（以下简称“公司”或“我公司”）于２０１９年９月２３日收到深圳证券交易所中小板半年报问询函【２０１９】第５１号《关于对郴州市金贵银业股份有限公司２０１９年半年报的问询函》（以下简称“问询函”），我公司高度重视，组织相关部门和有关人员，对问询函所询问题，逐项进行了认真核查，现将回复内容公告如下：
问题一、报告期内，你公司实现营业收入４２．４８亿元，同比下降２２．５５％；归属于上市公司股东的净利润（以下简称“净利润”）－３，７９５．６０万元，同比下降１２８．８９％；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（以下简称“扣非后净利润”）－４，１９０．３０万元，同比下降１３１．６３％。请结合你公司行业情况、经营环境、各项业务成本费用情况、原材料价格等因素，说明你公司营业收入、净利润与扣非后净利润下滑的原因及合理性，并与同行业可比公司进行比较说明。
２０１９年１－６月，公司销售规模相比去年同期有所下降，实现营业收入４２４，７６４．８８万元，同比下降２２．５５％。报告期内，公司各产品大类营业收入对比情况如下：
从上表可以看出，本期收入下降主要系电银、电铅、综合回收产品及贸易收入下降所致，２０１９年１－６月营业收入较去年下降１２３，香港马会总部论坛苹果ipadmini2和mini4的区别，６７５．７１万元，具体分析如下：
１、电银及银深加工：２０１９年１－６月电银及银深加工收入２３７，１４５．４４万元，同比下降８．３８％。主要系受铅冶炼系统上半年整体检修的影响，２０１９年１－６月销售电银７５３．９３７吨，较上年同期少销售电银３５．１３１吨，在产品销售价格变动不大的情况下，造成电银收入少１１，９６６．０６万元；另外，由于２０１９年硝酸银车间停产，导致硝酸银产品比２０１８年１－６月银深加工销售收入减少９，５６７．９１万元，从而造成２０１９年１－６月电银及银深加工收入同比减少２１，６８７．４４万元。
２、电铅：２０１９年１－６月电铅收入３９，２３２．５９万元，同比下降４３．２１％。 主要原因系受铅冶炼系统上半年整体检修的影响，２０１９年１－６月自产电铅２９，５３１．５８吨，较上年同期少自产电铅１２，７７０．６４吨，同比下降３０．１９％，从而造成２０１９年１－６月电铅收入同比减少２９，８５４．００万元。
３、综合回收产品：２０１９年１－６月综合回收产品收入２９，１７６．８８万元，同比下降３６．６３％。主要原因系受铅冶炼系统上半年整体检修的影响，生产系统自产综合回收产品大幅减少，本报告期自产黄金３０９．１８公斤、氧化锌１，８４２．１吨、硫酸２６，２７７．８８吨、精铋５４０．６５吨、烟灰１，９０４．９８吨，较上年同期的产量分别减少了２４１．１６公斤、１，４０６．１６吨、１４，１５４．８３吨、１５１吨、２，９６９．１１吨，导致本期销售收入较上年同期分别减少７，１５１．５８万元、２，１０９．７８万元、９１．４４万元、１，７２５．３８万元、４，６５５．２２万元，从而导致本期综合回收产品收入较上年同期减少１６，８６７．１９万元。
４、矿产品：２０１９年１－６月矿产品收入为０万元，同比下降１００％。主要原因系子公司西藏金和矿业有限公司（以下简称“西藏金和”）受西藏地缘气候的影响以及新中国成立７０周年西藏政府维稳需要，５月１７日才取得开工令，该子公司２０１９年上半年无矿产品销售，导致本期矿产品收入较上年同期减少３５９．５１万元。
５、贸易：２０１９年１－６月贸易收入１１９，２０９．９８万元，同比下降３１．５３％。主要原因系子公司郴州市金贵贸易有限责任公司２０１９年１－６月营业收入为１６，９８４．８４万元，较上年同期减少５３，５６８．６３万元，从而导致本期贸易收入较上年同期减少５４，９０７．５６万元。
２０１９年１－６月，归属于上市公司股东的净利润（以下简称“净利润”）－３，７９５．６０万元，同比下降１２８．８９％；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（以下简称“扣非后净利润”）－４，１９０．３０万元，同比下降１３１．６３％。报告期内，公司净利润及扣非后净利润对比情况如下：
从上表可以看出，２０１９年１－６月净利润－３，７９５．６０万元，同比下降１２８．８９％；扣非后净利润－４，１９０．３０万元，同比下降１３１．６３％。主要原因系公司毛利额减少２０，９８１．０８万元，同比下降４９．７４％所致。现将２０１９年１－６月与２０１８年１－６月毛利额下降的原因分析如下：
从上表可以看出，公司２０１９年１－６月毛利额下降的原因主要系公司电银及银深加工产品、电铅、综合回收产品毛利额下降所致，分项分析如下：
（１） 电银及银深加工产品：产品毛利率较上年同期增长０．１４个百分点，基本持平。２０１９年１－６月原材料含银的采购平均成本较上年同期略有下降，但本期电银产量较上年同期下降８．３８％，导致产品销售收入较上年同期下降，导致本期毛利额较上年同期减少１，３８３．６２万元。
（２） 电铅产品：电铅毛利额较上年同期减少１４，２５１．４７万元，主要系２０１９年受铅冶炼系统上半年整体检修的影响，２０１９年１－６月自产电铅较上年同期下降３０．１９％，无法有效发挥规模效益生产，导致单位消耗增加，成本上升；销售价格大幅下跌，２０１８年１－６月份均价为每吨１６，５１９元（不含税），２０１９年１－６月份均价为每吨１４，７１４元（不含税）。从而导致产品销售收入、毛利率分别下降４３．２１％、www.hk70.com。２４．７７％。
（３）综合回收产品：产品毛利额较上年同期减少６，４６５．２６万元，主要系受铅冶炼系统上半年整体检修的影响，生产系统自产综合回收产品大幅减少，导致综合回收产品销售收入减少３６．６３％，单位产品消耗增加、销售成本上升等因素致使产品毛利率下降８．６２个百分点，从而造成综合回收产品毛利额较上年同期减少６，４６５．２６万元。
（４） 矿产品：产品毛利率较上年同期下降１００个百分点，主要系西藏金和子公司受西藏地缘气候的影响以及延期取得开工令（２０１９年５月１７日取得开工令），该子公司２０１９年上半年无矿产品产出及销售，导致本期矿产品毛利额较上年同期减少１８９．７５万元。
（５）贸易：贸易毛利额较上年同期增加１，３０９．０３万元，主要系贸易产品市场行情价的波动，产品购销点价差异引起毛利率增长１．１５个百分点，但由于上期同期毛利率仅为０．１个百分点，贸易产品收入又较上年同期下降３１．５３％，导致本期贸易毛利额较上年同期仅增加１，３０９．０３万元。
２０１９年１－６月三项费用合计较上年同期增加１，０８２．７６万元，分项分析如下：
管理费用：公司 ２０１９ 年１－６月管理费用较上年同期下降１，６２４．２１万元，主要系本期公司进行机构改革，减员减薪，造成职工薪酬较上年同期减少５２５．２２万元；本期减少技术研究开发费用的支出，造成本期技术开发费较上年同期减少５４７．２０万元；本期减少其他招待费、差旅费、办公费、中介服务费等较上年同期共减少５５４．６９万元，从而导致公司２０１９年１－６月管理费用较 ２０１８ 年同期减少１，６２４．２１万元。
财务费用：在国家宏观调控及去杠杆等因素影响下，公司融资利率上升，公司融资成本较上年增加，导致公司２０１９年１－６月财务费用较上年同期增加２，７０９．２１万元。
本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，对公告的虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏负连带责任。
综上所述，报告期内公司实现营业收入４２．４８亿元，同比下降２２．５５％；净利润－３，７９５．６０万元，同比下降１２８．８９％；扣非后净利润－４，１９０．３０万元，同比下降１３１．６３％是合理的。
问题二、报告期内，你公司预付款项１６．６５亿元，你公司对按预付对象归集的期末余额前五名永兴县富兴贵金属有限责任公司、永兴县富恒贵金属有限责任公司、湖南广湖矿产资源供应链有限公司、永兴县长鑫铋业有限责任公司和郴州市旺祥贸易有限公司（以下简称“旺祥公司”）的预付款项合计占预付款项余额的比例为５３．５９％。请补充说明以下内容：
（１）请说明前述５家公司与你公司、公司控股股东、实际控制人、公司董事、监事、高级管理人员在产权、业务、资产、债权债务、人员等方面是否存在关系；若存在，请说明具体情况；
（２）请说明前述５家公司与你公司形成预付款项的具体原因，并提供相应的合同；
（３）请说明你公司是否存在其他向第三方支付预付款项而占用你公司资金的情形；
（４）请说明旺祥公司和郴州市锦荣贸易有限责任公司（以下简称“锦荣公司”）的员工人数和最近三个年度的贸易销售额。
（一）前述５家公司与你公司、公司控股股东、实际控制人、公司董事、监事、高级管理人员在产权、业务、奥拉星亚比强度排行榜，资产、债权债务、人员等方面是否存在关系。
经比对公司实际控制人、董监高申报的关联方名单，以及查询国家企业信用信息公示系统公示的股东及主要人员信息，无证据表明上述５ 家企业与公司、公司控股股东、实际控制人、董监高在产权、业务、资产、债权债务、人员等方面存在关联关系的迹象。
上述五家单位均为公司重要供货商，湖南广湖、郴州旺祥主要为公司提供铅精矿、银原料，永兴富兴、永兴富恒、长鑫铋业主要将含银物料受托公司加工，然后产出产品再销售给公司。
经公司自查，除存在公司披露的《关于深圳证券交易所关注函的回复公告》（公告编号：２０１９－１０５）支付预付款项而占用公司资金除外，不存在其他向第三方支付预付款项而占用公司资金的情形。
（四）旺祥公司和郴州市锦荣贸易有限责任公司（以下简称“锦荣公司”）的员工人数和最近三个年度的贸易销售额。
经公司问询，旺祥公司２０１７年、２０１８年、２０１９年１－６月在册员工人数为８人、４人、４人，营业收入为７７，７６７．４５万元、６５，６２９．０９万元、２８，９９６．０４万元；锦荣公司２０１７年、２０１８年、２０１９年１－６月在册员工人数为１０人、４人、４人，营业收入为８０，２２０．１７万元、５６，９９６．５０万元、２２，８６５．３６万元。上述两家单位自２０１８年后员工人数减少，系旺祥公司、锦荣公司不再做铅精矿、粗铅等贸易业务，仅维持白银贸易业务。白银贸易业务相对简单，不需取样化验等事项，且利润空间小，旺祥公司、锦荣公司相应减少员工人数。
问题三、报告期内，你公司其他应收款１２．７５亿元，同比增加４０１．７３％，主要系曹永贵占用你公司非经营性资金所致。请补充说明以下内容：
（１）你公司１亿元其他应收款的对象为李振水，款项性质为押金保证金。请说明你公司终止收购赤峰宇邦矿业有限公司（以下简称“宇邦矿业”）６５％的股权后，宇邦矿业股东李振水归还你公司先行支付１亿元保证金的进展情况及计提坏账准备的原因；
（２）你公司８，０５１．１８万元其他应收款的对象为西藏墨竹工卡元泽选矿有限公司（以下简称“西藏墨竹”），款项性质为应收暂付款。请说明你公司与西藏墨竹形成其他应收款的原因、款项收回进展及计提坏账准备的原因；
（３）你公司３，１５０万元其他应收款的对象为深圳鑫贵赢投资管理有限公司（以下简称“深圳鑫贵赢”），款项性质为股权转让款，账龄为１－２年，坏账准备期末余额为３，１５０万元。请说明你公司与深圳鑫贵赢形成其他应收款的原因及计提坏账准备的原因；
（４）请说明宇邦矿业、西藏墨竹、深圳鑫贵赢与你公司、公司控股股东、实际控制人、公司董事、监事、高级管理人员在产权、业务、资产、债权债务、人员等方面是否存在关系；若存在，请说明具体情况；
（５）除曹永贵外，请说明你公司其他应收款中是否存在其他占用你公司资金的情形。
（一）你公司１亿元其他应收款的对象为李振水，款项性质为押金保证金。请说明你公司终止收购赤峰宇邦矿业有限公司（以下简称“宇邦矿业”）６５％的股权后，宇邦矿业股东李振水归还你公司先行支付１亿元保证金的进展情况及计提坏账准备的原因。
１、根据会计准则《企业会计准则第２２号一金融工具确认和计量》、《企业会计准则第３７号一金融工具列报》等以及具体组合及计量预期信用损失的方法进行计提。
２、公司终止收购宇邦矿业６５％的股权后，宇邦矿业股东李振水归还你公司先行支付１亿元保证金的进展情况。
经公司２０１８年５月２６日召开的第四届董事会第九次会议审议通过，公司与赤峰宇邦矿业有限公司及其股东李振水、李振斌、李汭洋签订了《赤峰宇邦矿业有限公司股权转让意向协议》及附属合同《银铅精矿购销合同》，就公司收购宇邦矿业６５％的股权事项与相关方达成初步意向。２０１８年５月２８日－２０１８年５月２９日，公司已先行支付１亿元保证金至李振水。根据《银铅精矿购销合同》的约定：双方任意一方违约导致无法继续本次股权转让的，公司本次支付的保证金将转换成购买赤峰宇邦矿业有限公司银精矿的预付款，宇邦矿业在收到公司通知之日起１２个月内交付等值１亿元的银精矿。
２０１９年７月１２日终止筹划关于拟以发行股份及支付现金的方式收购宇邦矿业６５％股权的重大资产重组事项，详见公司披露的《关于终止筹划重大资产重组的公告》（公告编号：２０１９－０６４）。公司已于２０１９年７月２４日将终止通知书送达宇邦矿业，该公司法定代表人李树龙进行了签收相关终止通知书。宇邦矿业将按已签订的《银铅精矿购销合同》于本年９月开始，每月提供８００万元货值的铅精矿给公司抵冲预付款。同时合同约定因受大形势、大环境影响或国家、自治区、赤峰市、左旗政府有新规定，导致矿山不能正常开工生产、停工停产，或因宇邦矿业矿山事故或意外意件及设备检修、春节期间放假等造成停工的，宇邦矿业有权按照停工期间相应延长供货期间。截至本公告披露日，宇邦矿业还未提供铅精矿给公司，公司于７月底已经成立相关的工作小组进驻宇矿业，催促宇邦矿业按照《银铅精矿购销合同》履行合同义务，双方目前暂未达成一致性意见。
（二）你公司８，０５１．１８万元其他应收款的对象为西藏墨竹工卡元泽选矿有限公司（以下简称“西藏墨竹”），款项性质为应收暂付款。请说明你公司与西藏墨竹形成其他应收款的原因、款项收回进展及计提坏账准备的原因；
西藏金和矿业公司唐加选厂位于墨竹工卡县唐加乡，在黑颈鹤国家级自然保护区范围内。２０１７年２月１５日和７月１２日，墨竹工卡县林业局两次对金和公司唐加选厂下达了《林业执法通知书》，责令西藏金和唐加选厂限期整改：１、严禁金和公司唐加选厂复工生产；２、限期要求西藏金和对唐加选厂做出详细关停搬迁工作（计划）方案，并上报县林业局；３、责令西藏金和唐加选厂立即安排并执行关停闭库相关工作，确保关停闭库工作有所行动。
为此，２０１７年西藏金和唐加选厂全面停工，不能进行任何生产，２０１８年根据政府的要求，唐加选厂必须先行拆除，为保证在新选厂建成前西藏金和的经济效益不受影响，迫不得已与西藏墨竹进行深度合作，由西藏金和矿业先行垫资，对西藏墨竹选厂进行技术改造，并对西藏墨竹选厂进行整体承包。经过一年的建设，在西藏墨竹选厂新建一条１０００Ｔ／日生产线，西藏墨竹目前生产能力提升到１６００Ｔ／日。从而保证了西藏金和所采原矿都能通过西藏墨竹选厂进行洗选，保证了未来几年西藏金和的经济利益。西藏金和垫资给西藏墨竹进行技术改造，并整体承包西藏墨竹选厂，是在西藏这个特殊地区，在西藏金和矿业新选厂建成前，没有办法所采取的最好的一个选择， 并且，西藏金和矿业正在进行１０改２５万吨改造，如果不承包一个选厂，其他任何一个选厂不可能一年为西藏金和矿业进行代加工这么多原矿。２０１７年，金和矿业在中凯选厂进行代加工４万吨，代加工费为４６０元／吨，２０１８年，西藏金和矿业对元泽选厂进行了总承包后，对选厂进行了技术改造，２０１８年在元泽选厂进行洗选原矿１１万吨，选矿成本约１５０元／吨，效益非常明显。
目前，金和矿业承包西藏墨竹选厂每年承包费为６００万元／年，承包费先抵扣西藏墨竹所欠金和矿业垫付的技改资金，不足部份承包到期后，由西藏墨竹全部偿还，承包期限为２０１７年９月１日至２０２０年１２月３１日止，截止２０１９年９月３０日，金和矿业已抵扣的承包费共计１，２００万元，西藏墨竹选厂尚欠金和矿业７，９１０万元。
（三）你公司３，１５０万元其他应收款的对象为深圳鑫贵赢投资管理有限公司（以下简称“深圳鑫贵赢”），款项性质为股权转让款，账龄为１－２年，坏账准备期末余额为３，１５０万元。请说明你公司与深圳鑫贵赢形成其他应收款的原因及计提坏账准备的原因；
公司在收购西藏俊龙矿业有限公司（以下简称“西藏俊龙”）１００％股权之前，原西藏俊龙公司将其名下的西藏墨竹整体转让给了深圳鑫贵赢，整体作价１亿元，深圳鑫贵赢先后支付原西藏俊龙公司股权收购款６，８５０万元，２０１７年公司收购西藏俊龙１００％股权并接收该公司全部债权及债务，截止２０１９年６月３０日，深圳鑫贵赢还剩３，１５０万元西藏墨竹股权的尾款未支付。截至本公告披露日，公司已经多次催促深圳鑫贵赢偿还３，１５０万的欠款，但由于深圳鑫贵赢自身经营困难暂时无力偿还该欠款，公司将依法保留通过法律诉讼的方式对欠款进行追索。
（四）宇邦矿业、西藏墨竹、深圳鑫贵赢与你公司、公司控股股东、实际控制人、公司董事、监事、高级管理人员在产权、业务、资产、债权债务、人员等方面是否存在关系，若存在，请说明具体情况；
经比对公司实际控制人、董监高申报的关联方名单，以及查询国家企业信用信息公示系统公示的股东及主要人员信息，无证据表明宇邦矿业、西藏墨竹、深圳鑫贵赢与公司、公司控股股东、实际控制人、董监高在产权、业务、资产、债权债务、人员等方面存在关联关系的迹象。
（五）除曹永贵外，请说明你公司其他应收款中是否存在其他占用你公司资金的情形。
经核查，公司除实际控制人曹永贵先生外，其他应收款中不存在其他占用公司资金的情形。
问题四、报告期内，你公司货币资金１２．１０亿元，全部属于权利受限状态；短期借款１４．５９亿元，应付票据２３．８０亿元，一年内到期的非流动负债１３．８３亿元。请补充说明以下内容：
（１）请说明你公司短期负债与现有资金规模、业务规模是否匹配，并说明你公司针对一年内到期负债的还款来源；
（２）你公司于２０１４年１１月３日发行总额为７亿元的“郴州市金贵银业股份有限公司２０１４年公司债权”（以下简称“１４金贵债”），到期日为２０１９年１１月３日。请说明你公司针对１４金贵债的还款来源以及能否在到期日对１４金贵债还本付息；
（３）请说明你公司是否存在流动性风险、为防范财务风险拟采取的增信机制及偿债保障机制。
（一）公司短期负债与现有资金规模、业务规模是否匹配，针对一年内到期负债的还款来源
（２）公司截至２０１９年６月３０日的流动比率为１．２９，但高于同行业相关指标（同行业流动比率：豫光金铅为１．１６，株冶集团为０．８６）。公司流动资产中的其他应收款主要为控股股东曹永贵需资金周转，通过供应商占用上市公司资金１０．１４亿元，详见公司披露的《关于深圳证券交易所关注函的回复公告》（公告编号：２０１９－１０５）。目前公司正积极拟发行私募债不超过１５亿元进行融资，改善公司的长短期债务结构。
公司目前资金流动性困难，一方面，公司通过清产核资，进行资产瘦身，设法处置非经营性闲置资产以及部分存货，以盘活资产获得部分流动资金。推进公司治理改革，减少管理成本。２０１９年８月９日银行债委会成立，公司争取获得银行增量资金用于还款。并与银行金融机构协商，进行融资业务品种调整，降低公司融资成本，将贷款利率调整至基准利率，到期融资无还本续贷。
（二）你公司于２０１４年１１月３日发行总额为７亿元的“郴州市金贵银业股份有限公司２０１４年公司债权”（以下简称“１４金贵债”），到期日为２０１９年１１月３日。请说明你公司针对１４金贵债的还款来源以及能否在到期日对１４金贵债还本付息。
公司目前资金流动性困难，一方面，公司通过清产核资，进行资产瘦身，设法处置非经营性闲置资产以及部分存货，以盘活资产获得部分流动资金。推进公司治理改革，减少管理成本。但公司凭借自身到期兑付１４金贵债本息存在巨大压力，因此目前公司正与省、市政府及银行沟通，于２０１９年８月９日公司成立银行债委会，争取获得银行增量资金用于还款。另外，公司也积极债券管理人进行沟通并组织相关专业人员探讨在法律协调范围内的各种措施，以系统性解决公司债务危机。
（三）请说明你公司是否存在流动性风险、为防范财务风险拟采取的增信机制及偿债保障机制。
公司目前资金流动性困难，公司正通过清产核资，进行资产瘦身，设法处置非经营性闲置资产以及部分存货，以盘活资产获得部分流动资金。推进公司治理改革，减少管理成本。
公司正与省、市政府及银行沟通，２０１９年８月９日银行债委会成立，争取获得银行增量资金用于还款。２０１９年９月１０日召开董事会审议《关于公司发行私募债及提供相应担保的议案》，公司拟发行私募债不超过１５亿元，公司正积极对接担保机构和主承销商，争取在２０１９年１１月３日前发行成功。待后期发行完成，能增强资金流动性，有效防范风险并提供保障。
问题五、报告期内，你公司权利受限资产合计４５．５６亿元。请详细列示货币资金、存货、固定资产、无形资产解除限制的具体时间。